东方证券：世博概念突出节能减排(附股)

xia2009

　东方证券昨日在“世博，科技推动力”策略报告会上表示，作为第一个正式提出“低碳世博”理念的世博会，上海世博会在交通方面将倾力展现清洁能源车辆在“让生活更美好”的城市中的广泛应用。同时，上海世博会将把这种“节能就是低碳”的建筑理念进行一次更好的传播和示范对相关行业起到催化剂的效果。

　　新能源汽车

　　民众零距离的体验和来自内心的认同无疑是政策支持外更有力推广新能源汽车的源动力。

　　东方证券认为，2010年世博会，最大的汽车展台并非占地6000平方米的上汽-通用汽车馆，而是处处充满着“零排放”和“低排放”环保交通工具的世博园区和上海城区。超过7000万的观众带来直面新能源汽车的全方位体验，清洁能源汽车预示着未来汽车发展的主要方向。此次世博会汽车馆以“科技与未来的革新理念”为宗旨，突出了“可持续发展的动力移动系统”的构思。无论是馆内发布的EN-V概念车、雪佛兰Equinox氢燃料电池车、雪佛兰Volt增强型电动车，还是运营在世博园内及上海城区的多种电动汽车，均向观众展现电动汽车将是未来新能源汽车的主流。

　　东方证券认为，世博会推动国内新能源汽车产业链完善并刺激了行业需求。世博会带来了迄今为止最大的、超过1000辆新能源汽车的订单，并通过招标形式促进行业内各企业研发和生产能力的提升。十余个企业、四种技术路线的新能源汽车得以运行，这些汽车在上海城区的试运行、世博会结束之后进入公交领域等规划都极大地刺激了了新能源汽车在公用领域大规模运用的需求。

　　作为新的支柱产业，东方证券指出，电动汽车的发展将推动产业链条多个环节的技术进步。从上游的稀土、碳酸锂、永磁体等基础材料的生产、到锂电池、超级电容、燃料电池等能源存储部件的研发，再到高效节能电机、驱动智能控制系统的技术创新，覆盖了新材料、新能源、智能控制等多个新兴行业，能有效地拉动产业升级和经济增长模式的转型。

　　对于电动汽车产业链未来的投资机会，通过对产业链各个环节的梳理，东方证券表示，上游原材料生产企业有，包钢稀土、西藏矿业、中科三环。电池类企业有，中信国安、科力远、中炬高新、同济科技、复星医药。高效电机生产企业有，万向钱潮、大洋电机、中国南车、宁波韵升。整车生产企业有曙光股份、中通客车、上海汽车、安凯客车。汽车充电网络企业有国电南瑞。建议投资者重点关注曙光股份、国电南瑞、万向钱潮、包钢稀土。

　　节能建筑

　　基于独特的功能特性，环保节能材料已经成为建材领域中最具潜力的生力军。

　　东方证券介绍，本次世博会建筑会大面积应用，并且在不久的将来有极大普及应用潜力的节能建筑材料(技术)包括：光伏发电与建筑一体化(BIPV)、节能低辐射玻璃、内部装饰材料、外墙保温材料等。东方证券特别指出，世博会上的太阳能应用科技创新，涉及光伏建筑一体化关键应用技术，包括太阳能与建筑结合技术、光伏建筑一体化组件技术、如地砖式光伏组件、异形光伏组件，大功率逆变及高效组合技术等方面。由于BIPV是一个复杂的系统性工程，因此太阳能玻璃的供应只是其中的一个环节，更多的价值是由建筑方案设计、发电系统集成、幕墙安装这些环节所实现的。在BIPV推进的过程中，具有光伏幕墙设计、集成、安装能力的公司会得到更大的受益。

　　同时，在各类建筑的内部装饰过程中，大多数场馆也都利用了绿色新型建材，通过自然生态、环保节能的文化，打造绿色空间的流动性和交融性，来表达对绿色理念共同性、互补性的崇尚。东方证券认为，装饰材料种类繁多，产业链较为离散。因此世博会上中标公司虽多，但要筛选出既有大规模应用前景，并且上市公司能够较大受益的投资标的并不容易。符合这一逻辑的产品有纸面石膏板与氟碳涂料。

　　对于新型建筑隔热保温技术及材料，东方证券认为，各种泡沫塑料材料将成为主体，世博会上外墙保温材料的看点主要集中在聚苯板(EPS)、挤塑板(XPS)、聚氨酯板(PU)的使用。另外，世博会中国馆的玻璃全部采用中空低辐射节能玻璃。参考国外的经验，这种低辐射节能玻璃在未来有着很广阔的应用普及。催化剂可能是国家补贴政策或强制使用政策的出台。

　　东方证券建议投资者在节能建筑领域上重点关注：中航三鑫、泰豪科技、北新建材、巨化股份、双良股份、南玻A。
来源：证券时报